제목:[투데이리포트]키움증권, "온라인 증권사로 돌..."매수_한화

[2009-11-18 08:75]

리포트뉴스 소제목 내용 한화증권은 18일 키움증권(039490)에 대해 "온라인 증권사로 돌아온 키움증권"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 57,000원을 내놓았다. 한화증권 정보승 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 한화증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 '매수로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는데 조정폭이 이번에 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 37.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 한화증권은 키움증권(039490)에 대해 "유상증자를 통해 확보된 자금을 이자수지개선에 사용하겠다는 진의(眞意)는 ‘선택과 집중’이라는 장기성장전략에 대한 결단을 내린 것으로 해석할 수 있다"라고 분석했다. 또한 한화증권은 "저축은행인수를 통한 수익성 개선여부는 연계신용규제 가이드라인이 어떻게 만들어지느냐에 달려있는데, 이에 대한 논의가 정책당국과 관련업계에서 이루어지고 있어 결과에 따라 저축은행인수에 따른 수익성이 크게 달라질 것으로 예상된다"라고 밝혔다. 한편 "동사 목표주가는 희석효과와 이자관련 수익성을 소폭 반영하여 도출한 값으로 거시지표 변화와 재무구조변화에 따른 영향을 반영하여 재조정할 예정"라고 전망했다. Report statistics 목표주가는 2009년8월 62,000원까지 높아졌다가 2009년10월 60,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 57,000원으로 새롭게 조정되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 오늘 한화증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 57,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 8.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 69,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 55,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20083 38375원 3 47000원 30000원 3 3 20084 46375원 2.75 50000원 41000원 3 2 20091 69366.67원 2.93 80000원 61500원 3 2 20092 68125원 2.95 77000원 61500원 3 2 20093 62333.33원 2.92 69000원 55000원 3 2 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 매수(유지) 매수(유지) 목표가 62000원 69000원 55000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20091118 매수 57,000원 20091029 매수 60,000원 20090812 OUTPERFORM 62,000원 20090806 OUTPERFORM 62,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20091118 한화 매수 57,000원 20091118 유진 매수(유지) 57,000원 20091118 대우 매수 69,000원 20091110 하이 매수 55,000원 -끝-