제목:[투데이리포트]한국금융지주, "역발상으로 강해지는..."매수_KTB

[2011-07-12 08:91]

리포트뉴스 소제목 내용 KTB증권은 12일 한국금융지주(071050)에 대해 "역발상으로 강해지는 펀더멘털"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 58,000원을 내놓았다. KTB증권 조성경 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 KTB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 41.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing KTB증권은 한국금융지주(071050)에 대해 "동사는 지난해부터 일명 일임형 랩어카운트 상품 판매를 시작했고, FY1Q11 두드러진 성과가 보여질 것으로 기대된다. 일임형 랩어카운트 시장은 자산관리와 브로커리지가 조합된 일종의 niche market으로 주요 대형사들의 진입은 쉽지 않을 것으로 판단된다"라고 분석했다. 또한 KTB증권은 "동사의 WM부문의 강점은 지속될 것으로 전망하는 이유는 한국투자증권의 WM부문 수익성 업계 2위권으로 WM시장 성장의 수혜 전망, 운용자회사의 양호한 펀드플로우 --> 운용지주 수익 증가, 증권부문 펀드수수료 상승이 예상되기 때문"라고 밝혔다. 한편 "동사의 자회사(저축은행사, 증권사)에 대한 건정성 우려는 과도하다고 판단하는데, 실제 부실화될 가능성이 매우 낮고, 또한 부실화 되더라도 동사 손익에 미치는 영향은 미미할 것으로 판단하기 때문"라고 전망했다. Report statistics KTB증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 55,000원이 고점으로, 반대로 46,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 58,000수준으로 새롭게 조정되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨업 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 추세이다. 오늘 KTB증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 58,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 58,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY[신규]'에 목표주가 47,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20102 40333.33원 2.67 42000원 39000원 3 2 20103 48444.44원 2.89 60000원 40000원 3 2 20104 57222.22원 3 60000원 53000원 3 3 20111 51000원 3 53000원 47000원 3 3 20112 58000원 3 58000원 58000원 3 3 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 BUY[신규] BUY[신규] 목표가 54333.33원 58000원 47000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20110712 매수 58,000원 20110628 매수 53,000원 20110608 BUY 53,000원 20110331 BUY 53,000원 20110107 BUY 55,000원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20110712 KTB 매수 58,000원 20110706 대우 매수(유지) 58,000원 20110628 교보 BUY[신규] 47,000원 -끝-