제목:[투데이리포트]대한생명, "자산, Macro ..."매수(유지)_우리

[2011-08-16 10:95]

리포트뉴스 소제목 내용 우리증권은 16일 대한생명(088350)에 대해 "자산, Macro 리스크는 당분간 지속될 전망"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 9,900원으로 내놓았다. 우리증권 한승희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 우리증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다. 한편 12개월 목표주가로 제시한 9,900원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 63.9%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 우리증권은 대한생명(088350)에 대해 "미국,유럽 국채 exposure 없고 해외유가증권 비중도 높지 않아 2008년 금융위기 와 같은 펀더멘털 훼손은 없을 것으로 예상되지만, 자산, macro 리스크는 당분간 지속될 전망"라고 분석했다. 또한 우리증권은 "양호한 이익과 매출 성장이 뒷받침 되더라도 당분간은 주가가 금리 방향성에 더 민감하게 반응할 가능성이 높아 긴 호흡이 필요한 시점"라고 밝혔다. 한편 "방카슈랑스, 대리점 등 비전속 채널을 통한 연금/저축성이 성장세를 견인한다. 컨퍼런스콜을 통해서 향후 보장성보험(연금, 저축성 대비 고마진 상품)에서 약 10%의 성장세를 예상한다"라고 전망했다. Report statistics 우리증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 상향조정되었는데 이는 전고점보다는 낮은 수준이다. 오늘 우리증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 9,900원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 11,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유진증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 9,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20102 10560원 2.7 14000원 9700원 3 2 20103 10087.5원 2.63 11000원 9000원 3 2 20104 9966.67원 2.73 11000원 9000원 3 2 20111 10146.67원 2.93 11000원 8900원 3 2 20112 9840원 3 11000원 9000원 3 3 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 매수 매수 매수 목표가 9800원 11000원 9000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20110816 매수(유지) 9,900원 20110627 매수(유지) 9,900원 20110214 BUY(유지) 9,900원 20101110 BUY(유지) 9,900원 20100816 매수(유지) 9,900원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20110816 우리 매수(유지) 9,900원 20110816 유진 BUY(유지) 9,000원 20110816 한화 BUY(MAINTAIN) 10,000원 20110727 하나대투 매수 9,300원 -끝-