제목:[투데이리포트]대우증권, "대형 IB를 향한 ..."매수(유지)_신한금융투자

[2011-09-08 11:35]

리포트뉴스 소제목 내용 신한금융투자증권은 8일 대우증권(006800)에 대해 "대형 IB를 향한 도약"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다. 신한금융투자증권 손미지 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한금융투자증권이 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견과 동일한 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 상대적으로 긍정적인 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 하향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 16.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다. Report briefing 신한금융투자증권은 대우증권(006800)에 대해 "대형 IB 진입기준 3조원은 연내 무난히 달성할 수 있을 것으로 예상되었던 동사가 시장 예상을 훨씬 웃도는 대규모의 증자를 단행한 가장 핵심적인 이유는 해외 비즈니스 확장과 프라임 브로커리지 등 신규 시장 선점일 것으로 판단된다"라고 분석했다. 또한 신한금융투자증권은 "대형 투자은행으로 지정되면 수행 가능한 기업신용공여, 프라임 브로커리지 서비스 등 신규 업무에 있어서도 공격적인 투자로 시장을 선점할 수 있을 것으로 판단된다. 다만 이러한 업무 확장의 가시적인 수익 창출에는 수년이 소요될 것으로 보인다"라고 밝혔다. 한편 "금번 유상증자로 FY11 예상 BPS는 기존 14,000원에서 12,650원으로 9.6% 하향 조정되었으며, 자본 희석으로 예상 ROE는 기존 9.2%에서 7.4%로 하락할 것으로 추정된다"라고 전망했다. Report statistics 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '중립'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 추세이다. 오늘 신한금융투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 16,000원은 전체 컨센서스 대비해서 상대적으로 긍정적인 수준으로서 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 강하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신영증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 28,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 HMC증권은 투자의견 'SELL'에 목표주가 10,000원을 제시한 바 있다. 차트데이터 분기 목표주가평균값 투자의견평균값 max목표가 min목표가 max투자의견 min투자의견 20102 28086.96원 2.91 31000원 23000원 3 2 20103 30996.77원 2.97 34000원 28000원 3 2 20104 32161.54원 2.96 35000원 26000원 3 2 20111 27357.14원 2.79 34000원 22000원 3 1 20112 18064.71원 2.24 31000원 10000원 3 1 컨센서스 하이라이트 항목 컨센서스 최고 최저 투자의견 중립 매수(유지) SELL 목표가 17123.08원 28000원 10000원 현증권사 투자의견 추이 날짜 투자의견 목표가 20110908 매수(유지) 16,000원 20110210 매수 33,200원 20101122 매수 33,200원 최근리포트 동향 날짜 증권사 투자의견 목표가 20110908 메리츠 매수 26,000원 20110908 신한금융투자 매수(유지) 16,000원 20110908 삼성 HOLD 12,000원 20110908 키움 MARKETPERFORM(DOWNGRADE) 15,000원 -끝-