제목:[투데이리포트]한국항공우주, "놀라운 실적의 연속…" 매수(유지)-대신증권
  [2016-07-27 16:05]

리포트뉴스
소제목내용
대신증권에서 27일 한국항공우주(047810)에 대해 "놀라운 실적의 연속. 수주만 더해지면 금상첨화"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 90,000원을 내놓았다. 대신증권 이지윤 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 13.2%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

Report briefing
대신증권에서 내놓은 의견에 따르면 한국항공우주의 3분기 예상실적은 매출액이 8,680억원으로 전년동기와 비교해서 23.3% 증가, 영업이익은 1,000억원으로 25.83% 증가, 그리고 당기순이익은 760억원으로 110.29%정도의 증가가 예상되고 있다. 또한 이를 직전분기에 맞추어본다면 매출액은 8.32%증가, 영업이익 5.26%증가, 그리고 당기순이익은 11.07%가 증가할 것으로 예측된다. 씽크풀 리서치센터가 집계한 마켓 컨센서스에 따르면 이번분기 예상실적 범위는 매출액 8,192억원 ~ 9,190억원, 영업이익 918억원 ~ 1,030억원, 당기순이익 600억원 ~ 760억원으로 각각 집계되었는데, 대신증권의 추정치는 특히 컨센서스(평균)대비 당기순이익을 10.84% 높게 예상하고 있어서 향후 수익성에 대한 기대감이 시장의견보다 높은 것으로 평가된다.

Report statistics
대신증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년7월 110,000원까지 높아졌다가 2016년4월 90,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 90,000원으로 제시되고 있다. 해당기간 동안 순이익이 대폭 증가했고 동기간 시장이 보합권을 보임에도 불구하고 동사에 대한 투자의견은 이례적으로 하향조정되었는데, 시황 또는 기업의 수익성과 다소 동떨어진 주가의 약세흐름이 동종목의 목표가 조정의 원인인 것으로 해석되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점수준까지 하향조정되는 추세이다. 오늘 대신증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 90,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 16.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권에서 투자의견 'STRONG BUY(유지)'에 목표주가 146,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 90,000원을 제시한 바 있다.

차트데이터
분기목표주가평균값투자의견평균값max목표가min목표가max투자의견min투자의견
20153114892.86원3.07143000원97000원43
20154114657.89원3.11150000원90000원43
20161105606.06원3.06140000원86000원43
20162100600원3.04125000원85000원43
20163108190.48원3.1146000원90000원43

컨센서스 하이라이트
항목컨센서스최고최저
투자의견매수STRONG BUY(유지)매수
목표가107500원146000원90000원

현증권사 투자의견 추이
날짜투자의견목표가
20160727매수(유지)90,000원
20160707매수(유지)90,000원
20160427매수(유지)90,000원
20160404매수(유지)90,000원
20160317매수100,000원

최근리포트 동향
날짜증권사투자의견목표가
20160727대신증권매수(유지)90,000원
20160727삼성증권매수105,000원
20160727교보증권매수(유지)90,000원
20160727하이투자증권매수(유지)125,000원 -끝-